400-8564-562
主要财务指标：本期利润779万元 期末净值5093万元
报告期内（2026年4月1日-6月30日），基金主要财务指标如下：本期已实现收益1379.78万元，本期利润779.17万元，加权平均基金份额本期利润0.1009元，期末基金资产净值5093.58万元，期末基金份额净值0.95元。
- 主要财务指标
- 报告期（2026年4月1日-6月30日）
- 本期已实现收益13,797,762.38元
- 本期利润7,791,694.87元
- 加权平均基金份额本期利润0.1009元
- 期末基金资产净值50,935,818.57元
- 期末基金份额净值0.9500元
基金净值表现：过去三月净值跌5.48% 跑赢基准0.53%
过去三个月，基金份额净值增长率为-5.48%，同期业绩比较基准（中证工程机械主题指数收益率）增长率为-6.01%，基金跑赢基准0.53个百分点；净值增长率标准差1.81%，低于基准标准差0.03个百分点。自2026年3月17日基金合同生效起至报告期末，净值增长率-5.00%，基准增长率-11.21%，跑赢基准6.21个百分点。
- 阶段
- 净值增长率①
- 净值增长率标准差②
- 业绩比较基准收益率③
- 业绩比较基准收益率标准差④
- ①-③
- ②-④
- 过去三个月-5.48%1.81%-6.01%1.84%0.53%-0.03%
- 自基金合同生效起至今-5.00%1.69%-11.21%1.93%6.21%-0.24%
投资策略与运作分析：完全复制指数 行业销量高增长但受汇兑影响
报告期内，基金采用完全复制策略跟踪中证工程机械主题指数，应对申赎及成分股调整，严控跟踪误差。行业层面，工程机械销售数据高增长：2026年6月挖掘机销量2.54万台（同比+35.3%），其中国内1.09万台（+33.9%）、出口1.45万台（+36.4%）；1-6月累计销量15.23万台（+26.4%），国内7.90万台（+20.4%）、出口7.33万台（+33.5%）。但一季度受人民币升值影响，出口型企业净利润面临汇兑损失压力，且上半年科技板块主导市场环境对行业表现形成压制。
业绩表现：报告期净值跌5.48% 跑赢基准0.53个百分点
截至报告期末，本报告期基金份额净值增长率为-5.48%，同期业绩比较基准增长率为-6.01%，基金收益率跑赢基准0.53个百分点，实现了对标的指数的有效跟踪。
行业展望：中长期看好三大驱动因素
管理人中长期看好工程机械行业，主要基于三方面逻辑：一是全球处于降息周期，欧美等发达地区基建上行；二是全球有色景气周期带动挖矿产业扩张，设备需求上涨；三是国内大型工程项目（水利、铁路等）推进及设备更新换代需求支撑行业增长。
资产组合：权益投资占比97.02% 现金及等价物占2.86%
报告期末，基金总资产5165.16万元，其中权益投资（全部为股票）5011.11万元，占比97.02%；银行存款和结算备付金合计147.70万元，占比2.86%；其他资产6.34万元，占比0.12%。基金资产配置高度集中于股票资产，符合指数基金完全复制策略的运作特点。权益投资
- 序号
- 项目
- 金额（元）
- 占基金总资产的比例（%）
- 1其中：股票50,111,147.4597.02
- 50,111,147.4597.02
- 7银行存款和结算备付金合计1,476,983.602.86
- 8其他资产63,448.020.12
- 9合计51,651,579.07100.00
行业配置：制造业占比97.51% 行业集中度极高
基金股票投资按行业分类显示，制造业占基金资产净值比例97.51%，租赁和商务服务业占0.87%，其他行业配置为0。制造业中，工程机械相关细分领域（如工程机械制造、发动机制造等）为主要持仓方向，行业配置高度集中。
- 行业类别
- 公允价值（元）
- 占基金资产净值比例(%)
- 制造业49,666,612.4597.51
- 租赁和商务服务业444,535.000.87
- 合计50,111,147.4598.38
重仓股明细：前三大持仓占比超40% 潍柴动力居首
期末指数投资前十大股票中，潍柴动力（000338）、三一重工（600031）、徐工机械（000425）为前三大重仓股，公允价值分别为747.79万元、728.87万元、564.60万元，占基金资产净值比例14.68%、14.31%、11.08%，合计占比40.07%。前十大持仓合计占基金资产净值比例约60%（根据披露数据估算），个股集中度较高。
- 序号
- 股票代码
- 股票名称
- 数量（股）
- 公允价值（元）
- 占基金资产净值比例（%）
- 1000338潍柴动力274,4207,477,945.0014.68
- 2600031三一重工421,8007,288,704.0014.31
- 3000425徐工机械697,9005,646,011.0011.08
- ..................
- 10601717中创智领66,100919,451.001.81
份额变动：净赎回2.74亿份 规模缩水83.63%
报告期期初基金份额总额3.276亿份，报告期内总申购0.5亿份，总赎回3.24亿份，净赎回2.74亿份，期末份额总额0.536亿份，较期初缩水83.63%。份额大幅减少可能与市场环境及投资者情绪有关。
- 项目
- 单位：份
- 报告期期初基金份额总额327,619,279.00
- 报告期期间基金总申购份额50,000,000.00
- 减：报告期期间基金总赎回份额324,000,000.00
- 报告期期末基金份额总额53,619,279.00
风险提示：资产净值连续低于五千万 单一投资者持有集中
报告期内，基金自2026年5月7日至6月29日连续二十个工作日资产净值低于五千万元，存在流动性风险。此外，报告期内曾出现单一个人投资者持有基金份额比例超过20%的情况（2026年4月8日、4月10-12日、4月14日），若该类投资者大额赎回，可能引发基金净值剧烈波动及流动性风险，投资者需关注相关风险。
